نسبت ریسک/ریوارد چیست؟
نسبت ریسک/ریوارد یک شاخص مهم سرمایه گذاری و معاملاتی در بازار فارکس است. این نسبت به شما نشان میدهد در مقابل هر واحد ریسک چه سود احتمالی را میتوانید کسب کنید در واقع بازده مورد انتظار شما چه میزان ریسک خواهد داشت. نسبت ریسک/ریوارد نشاندهنده پاداشی است که یک سرمایهگذار میتواند به ازای هر دلاری که ریسک میکند، کسب کند. بسیاری از سرمایه گذاران از نسبت ریسک/ریوارد برای مقایسه بازده مورد انتظار با میزان ریسکی که برای کسب این بازده باید متقبل شوند، استفاده می کنند. مثال زیر را در نظر بگیرید: یک سرمایهگذاری با نسبت ریسک به ریوارد 1:7 نشان میدهد که سرمایهگذار مایل است 1 دلار ریسک کند تا بتواند 7 دلار سود کسب کند. از طرف دیگر، نسبت ریسک/ریوارد 1:3 نشان میدهد که سرمایهگذار باید انتظار داشته باشد که 1 دلار سرمایهگذاری کند، تا بتواند 3 دلار از سرمایهگذاری خود سود به دست آورد.معامله گران اغلب از این رویکرد استفاده می کنند تا تصمیم گیری کنند چه پوزیشن هایی را بگیرند و محاسبه این نسبت اینگونه خواهد بود: تقسیم مبلغی که معامله گر حاضر است در صورت حرکت قیمت دارایی در جهت غیرمنتظره (ریسک) از دست دهد بر میزان سودی که معامله گر انتظار دارد زمانی که پوزیشن خود را می بندد حاصل شود (ریوارد). سرفصلها معامله گران و سرمایه گذاران از نسبت ریسک/ریوارد برای مدیریت سرمایه و مدیریت ریسک استفاده می شود. این نسبت به ارزیابی بازده مورد انتظار و ریسک یک معامله کمک می کند. یک نسبت ریوارد/ریسک مناسب معمولا بیشتر از 1:3 است.
عملکرد نسبت ریسک/ریوارد چگونه است؟
در بسیاری از موارد، استراتژیستهای بازار نسبت ریسک/ریوارد ایدهآل برای سرمایهگذاری را تقریباً 1:3 یا سه واحد بازده مورد انتظار در ازای هر واحد ریسک میدانند. سرمایه گذاران می توانند نسبت ریسک/ریوارد را مستقیماً و با استفاده از سفارش حد ضرر مدیریت کنند. از نسبت ریسک/ریوارد اغلب به عنوان یک معیار ارزیابی در زمان معامله سهام استفاده می شود. استراتژی های معاملاتی مختلف نظرات متفاوتی در خصوص یک نسبت ریسک/ریوارد خوب دارند. معمولاً برای تعیین این که کدام نسبت برای یک استراتژی معاملاتی بهترین نسبت است، به روشهای آزمون و خطا نیاز است و بسیاری از سرمایهگذاران یک نسبت ریسک/پاداش از پیش تعیینشده برای سرمایهگذاری های خود دارند.نسبت ریسک/ریوارد چه چیزی به شما می گوید؟
نسبت ریسک به ریوارد به سرمایه گذاران کمک می کند تا بتوانند ریسک ضرر در معاملات را مدیریت کنند. حتی اگر یک معامله گر معاملات سودآوری داشته باشد، و اگر نرخ برد زیر 50 درصد باشد، در طول زمان ضرر خواهد کرد. نسبت ریسک/ریوارد تفاوت بین نقطه ورود به معامله تا حد ضرر و نقطه فروش یا حد سود را اندازه گیری می کند. با مقایسه این دو می توان به نسبت سود به زیان یا پاداش به ریسک رسید. سرمایهگذاران معمولاً در زمان معامله سهام از سفارش های حد ضرر استفاده میکنند تا اینگونه بتوانند ضرر را به حداقل رسانده و با تمرکز بر نسبت ریسک/ریوارد سرمایهگذاری های خود را بطور مستقیم مدیریت کنند. سفارش حد ضرر یک تریگر معاملاتی است که روی سهام قرار می گیرد و در صورت رسیدن قیمت سهام به سطح مشخص شده، بصورت خودکار اقدام به فروختن سهام می کند. سرمایه گذاران می توانند به طور خودکار سفارشات حد ضرر را از طریق حساب بروکر خود ارسال کنند و معمولاً نیازی به هزینه های معاملاتی اضافی نیست.